近年來，大連農(nóng)村商業(yè)銀行一直深陷業(yè)績下挫、不良率居高不下的泥沼中。今年上半年，該行營業(yè)收入仍持續(xù)滑坡，但凈利潤增幅卻高達(dá)371.93%，原因究竟何在?

日前大連農(nóng)商行發(fā)布的中報顯示，上半年大連農(nóng)商行實現(xiàn)營業(yè)收入8.85億元，較去年同期的8.91億元，同比微降0.67%，受資產(chǎn)減值損失驟降70.66%壓降營業(yè)支出影響，該行實現(xiàn)凈利潤2.69億元，較去年同期的0.57億元，同比增長371.93%。

值得注意的是，近年來大連農(nóng)商行不良貸款率屢破監(jiān)管紅線，資產(chǎn)質(zhì)量令人堪憂。自2017年起，該行不良貸款率就在5%上下波動，截至2020年一季度末，該行不良貸款率6.44%，較上年末上升1.45個百分點，逾期貸款占比14.27%，較上年末增長5.16個百分點。

凈利潤增長371.93%

據(jù)官網(wǎng)介紹，大連農(nóng)商行成立于2012年6月29日，是在原大連市農(nóng)村信用合作聯(lián)社及轄屬8家縣級行社的基礎(chǔ)上，由符合發(fā)起人條件的企業(yè)法人、自然人共同發(fā)起設(shè)立的股份制商業(yè)銀行，為東北地區(qū)第一家以市為單位整體改制組建的農(nóng)商銀行。截至2020年6月末，大連農(nóng)商行營業(yè)網(wǎng)點336個，從業(yè)人員4000余人，該行注冊資本達(dá)51.5億元。

近年財報顯示，大連農(nóng)商行盈利水平持續(xù)滑坡，2014年—2018年，該行營業(yè)收入依次為25.1億元、23.26億元、18.57億元、19.2億元、21.06億元。同期該行的凈利潤依次為7.63億元、3.26億元、3.03億元、1.35億元、1.05億元。截至2019年末，該行營業(yè)收入和凈利潤已降至18.16億元和0.61億元，分別較上年末下降13.77%、41.9%。

大連農(nóng)商行營業(yè)收入整體下降與利息凈收入減少密切相關(guān)。2014年—2016年，大連農(nóng)商行利息凈收入分別為23.89億元、19.8億元、6.12億元，2017年以后，該行利息凈收入再次上揚(yáng)，截至2019年末，該行利息凈收入已升至12.86億元，但仍不及2014年的利息凈收入水平。

對于大連農(nóng)商行利息凈收入下滑的原因，聯(lián)合資信日前發(fā)布的該行評級報告表示，受利率市場化以及同業(yè)競爭加劇等因素影響，大連農(nóng)商行存款資金成本上升，全行凈息差較上年有所收窄，同時當(dāng)?shù)赜行刨J需求不足，貸款增速較緩，且定價存在下行壓力。

此外，由于近年來大連農(nóng)商行對理財產(chǎn)品及資產(chǎn)管理計劃投資規(guī)模大幅壓降，該行投資收益明顯下降，對營收增長進(jìn)一步造成壓力。數(shù)據(jù)顯示，該行投資收益一度由2014年的0.86億元猛增至2016年的12.1億元，然而自2017年起，投資收益便一路下跌，截至2019年末，該行投資收益為5.21億元。

今年上半年，大連農(nóng)商行實現(xiàn)營業(yè)收入8.85億元，較去年同期微降0.67%。令人訝異的是，上半年大連農(nóng)商行營業(yè)收入未見顯著增長，但凈利潤卻較去年同期暴漲371.93%至2.69億元。

數(shù)據(jù)顯示，今年上半年，大連農(nóng)商行凈利潤劇增的原因在于，該行通過減少資產(chǎn)減值損失計提力度留存了利潤空間。報告期內(nèi)，該行營業(yè)支出5.91億元，較去年末的8億元同比減少26.13%。具體來看，該行稅金及附加增長7.14%至0.15億元，業(yè)務(wù)及管理費減少8.64%至4.97億元，資產(chǎn)減值損失減少1.71億元至0.71億元，同比下降70.66%。

一季度撥備覆蓋率降至52.59%

通常情況下，下調(diào)資產(chǎn)減值損失意味著銀行對資產(chǎn)質(zhì)量的樂觀預(yù)期。但根據(jù)近年年報，該行資產(chǎn)質(zhì)量存在下行壓力。

2017年、2018年，該行不良率分別為4.95%、8.73%，不良貸款分別為27.28億元，51.28億元。2019年該行加強(qiáng)不良資產(chǎn)清收力度，不良率和不良貸款規(guī)模分別降至4.99%、30.18億元，但不良率仍逼近監(jiān)管紅線。同期關(guān)注類貸款占比11.75%，逾期貸款占比9.11%。

2020年以來，由于當(dāng)?shù)仄髽I(yè)經(jīng)營狀況仍然欠佳，加之受新型冠狀病毒肺炎疫情的影響，不良貸款訴訟清收進(jìn)程放緩，大連農(nóng)商行的信貸資產(chǎn)質(zhì)量再次下行。截至2020年一季度末，該行不良貸款率6.44%，逾期貸款占貸款總額的比例升至14.27%。

此外，大連農(nóng)商行的撥備覆蓋率已連續(xù)多年不達(dá)監(jiān)管要求，2017年—2019年，該行撥備覆蓋率分別為103.86%、62.04%、73.94%，貸款撥備率依次為5.14%、5.41%、3.69%，截至2020年3月末，該行撥備覆蓋率52.59%，貸款撥備率3.39%。信貸資產(chǎn)減值準(zhǔn)備對不良貸款的覆蓋程度仍然不足，未來撥備計提壓力尤存。

事實上，大連農(nóng)商行不良貸款率走高并非個例，受經(jīng)濟(jì)放緩疊加新冠疫情影響，今年上半年商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)質(zhì)量整體滑坡。與之不同的是，多數(shù)銀行加大資產(chǎn)減值損失計提力度，以增強(qiáng)風(fēng)險抵補(bǔ)能力。

據(jù)銀保監(jiān)會披露，截至2020年二季度末，商業(yè)銀行不良貸款余額2.74萬億元，較上季末增加1243億元;商業(yè)銀行不良貸款率1.94%，較上季末增加0.03個百分點。面對資產(chǎn)質(zhì)量下行的壓力，大部分銀行提高資產(chǎn)減值損失計提，因此對利潤造成一定影響。2020年上半年，商業(yè)銀行累計實現(xiàn)凈利潤1.0萬億元，同比下降9.4%。

“當(dāng)前經(jīng)濟(jì)尚未全面恢復(fù)，疫情仍有較大不確定性，所帶來的金融風(fēng)險也存在一定時滯，預(yù)計有相當(dāng)規(guī)模貸款的風(fēng)險會延后暴露，未來不良上升壓力較大”今年8月，銀保監(jiān)會主席郭樹清在接受媒體采訪時強(qiáng)調(diào)稱，銀行應(yīng)該備足抵御風(fēng)險“彈藥”，采取多種方法補(bǔ)足資本，提前加大撥備提取，提高未來風(fēng)險抵御能力。

郭樹清表示，銀行應(yīng)加大不良處置力度，在充分揭示風(fēng)險前提下，研究分階段下調(diào)撥備覆蓋率的監(jiān)管要求，釋放資源全部用于處置不良。同時嚴(yán)控增量風(fēng)險，加強(qiáng)內(nèi)部控制和風(fēng)險管理，做好貸款“三查”，在化解存量不良同時，防止新增不良過快上升，減少貸款損失。

為何不良貸款率居高不下，卻大幅減少資產(chǎn)減值損失計提力度，對未來信貸資產(chǎn)質(zhì)量的預(yù)期如何，記者就上述問題多次致電大連農(nóng)商行，該行負(fù)責(zé)人表示“不接受電話采訪”。(記者賀向軍 張夢依)